TSMC 경쟁사 분석, 미-중 무역 분쟁 그리고 도전 과제

TSMC (Taiwan Semiconductor Manufacturing Company)는 1987년 대만에 설립된 반도체 설계를 기반으로 침을 생산하는  파운드리 기업으로 세계 최대 파운드리 업체입니다. 전 세계 파운드리 시장의 약 60%를 차지하고 있으며, 12,000개 이상의 반도체 제품을 생산하고 있습니다. TSMC의 경쟁사와, 규제에 따른 영향, 성장을 위한 도전 과제에 대해 알아보겠습니다.

1. 경쟁사 분석 및 시장 점유율

TSMC는 독보적인 위치를 차지하고 있는 세계 최대의 파운드리 기업으로 주요 경쟁사로는 삼성전자, 인텔, 글로벌파운드리스, UMC 등이 있습니다. 먼저 삼성전자는 TSMC와 다르게 반도체 제조뿐 아니라 메모리 반도체와 디스플레이, 소비자 전자제품 등을 포함하여 다양한 제품을 생산, 판매하고 있습니다. 5nm, 3nm 공정에서 경쟁하고 있으며, 자체적으로 설계한 칩을 제조하기도 합니다. 하지만 TSMC에 파운드리 시장 점유율이 뒤처지고 있으며. 주요 고객사가 자사 제품과 직접 경쟁하는 경우가 있어 전략적으로 제한이 있을 수 있습니다. 인텔은 CPU 설계와 제조에서 오랜 전통과 기술력이 있으며, 파운드리 서비스 확장에 나서고 있지만, 주로 자체 제품 생산에 집중해 왔기 때문에, 파운드리 경험이 부족하다는 약점이 있습니다. 글로벌파운드리스는 맞춤형 기술이 강점으로 미국과 유럽에서 탄탄한 고객층을 확보하고 있습니다. 하지만 최첨단 공정은 TSMC, 삼성전자가 앞서 나가고 있어, 7nm 이상의 공정에서 경쟁력을 확보하지 못하고 있습니다. 마지막으로 UMC의 경우 중소형 팹리스 기업과 협력하고 고객 맞춤형 서비스를 제공하고 있습니다. 하지만 주요 기술 혁신 면에서 타 기업대비 느린 발전 속도를 보여주고 있습니다.

시장 점유율을 보면 2023년 기준 TSMC의 시장점유율은 약 56%로 2위인 삼성전자 약 18%에 비해 압도적으로 높은 점유율을 보여주었습니다. 이러한 시장 점유율을 가질 수 있는 요인을 보면 5nm, 3nm 공정 기술을 포함해 최신 반도체 제조 기술을 보유하고 있으며, 대규모 생산 능력을 갖추고 있습니다. 대량 생산을 통해 비용 절감 효과를 누릴 수 있어, 고객사에게 경쟁력 있는 가격으로 서비스를 제공하고 있습니다. 경쟁력을 확보하기 위해 대규모 연구개발 투자와 다양한 산업 분야의 고객사를 확보해 특정 산업 경기 변동에 대한 리스크를 분산하고 있습니다.

2. 미-중 무역 분쟁이 TSMC에 끼친 영향

미국과 중국의 무역 분쟁은 전 세계적으로 큰 영향을 미치고 있으며, 반도체 공급망과 기술 개발 등 다양한 방면에 영향을 미치고 있습니다. 미국 정부는 화웨이와 같은 중국의 주요 기업에 대한 수출 규제를 강화하였고, TSMC는 고급 반도체 제조 공정에 미국의 기술과 장비를 많이 사용하기 때문에 규제 대상에 포함되어 주 고객사인 화웨이에 대한 반도체 공급을 중단하면서 매출 손실이 초래되었습니다. 다양한 고객을 유치하기 위해 새로운 시장도 적극 개척하고 있는 TSMC는 자동차 산업, 인공지능, IoT 등을 타겟으로 고객 확보를 위한 노력을 하고 있습니다. 이런 정치적 리스크는 리스크 관리 전략 수립에도 큰 영향을 미쳤습니다. 국제 정세 변화에 따른 리스크에 대응하기 위해 주요 국가들의 정책과 규제, 무역 협정을 모니터링 및 분석을 통해 사전 리스크를 식별하고 대응책을 마련하고 있습니다. 경제적인 부분에서 리스크를 관리하기 위해 모니터링하는 대상으로는 환율, 원자재, 글로벌 경기 변화 등이 있고, 이를 통해 공급망 관리, 가격 전략, 투자 계획 등을 수립하고 있습니다. 또한 다양한 국가의 규제 요건을 준수하기 위해 글로벌 법무팀을 운영하고 있습니다.

3. 성장을 위한 도전 과제

지속적인 성장과 현재 파운드리 산업 1위를 지키기 위해서 기술 강화에 힘쓰고 있습니다. 미국 정부의 반도체지원법에 따라 총 116억 USD를 지원받게 되었고, 2023년 설비투자 규모를 320억 USD로 하는 등 대규모 투자를 진행하였습니다. 고객들의 다양한 요구를 신속하게 대응하기 위해 고객들과 협력을 통해 제품을 개발하고 지원하고 있습니다. 환경보호와 사회적 책임을 고려한 다양한 전략을 세움으로써 지속 가능한 경영을 실천하고 사업 다각화를 통해 안정적인 성장을 꿈꾸고 있습니다. 인공지능 칩, 데이터 센터와 클라우드, IoT등 신흥 기술들은 TSMC에 큰 기회를 제공하고 있습니다. 인공지능 칩은 이미 엔비디아와 협력하여 제조하고 있으며, 자율주행 자동차에 들어갈 자율주행차용 반도체를 주요 자동차 제조업체들과 협력하여 개발 중에 있습니다. 

하지만 반도체 산업의 경쟁은 날로 심화되고 있어 TSMC에게 중요한 도전과제가 되었습니다. 특히 삼성전자는 3nm 공정 기술을 개발하는 등 반도체 제조 기술에서 지속적으로 추격하고 있습니다. 파운드리 시장에 뛰어든 인텔에 대한 경쟁 역시 대비를 해야 합니다. 반도체 공정의 미세화는 물리적 한계에 이미 도달하고 있어 새로운 재료와 기술이 필요한 상황입니다. 이러한 기술적 한계를 극복하기 위해 지속적인 연구개발이 필요할 것으로 보입니다. 반도체를 제조할 때 사용되는 물과 탄소 배출 관리 역시 중요한 문제로 대두되고 있어 환경보호를 위한 노력도 중요한 과제로 남아있습니다.

 

TSMC는 전 세계 반도체 파운드리 1위 기업으로 전 세계 반도체 시장의 약 60%를 차지하는 대규모 회사입니다. 선도적인 위치를 유지하기 위해 많은 투자를 진행하고 있으며, 각 국의 규제에서도 안정적인 운영을 하기 위해 사업을 다각화하고, 위험 요소들을 모니터링하며 위기관리를 하고 있습니다. 인공지능, 자율주행과 같은 기술들은 TSMC에게 큰 기회를 주고 있지만, 뒤를 바짝 쫓아오고 있는 경쟁업체들이 있어 새로운 기술 개발이 필요한 상황입니다. 앞으로도 1위의 자리를 뒤에서 바짝 따라오는 삼성전자에게 내어주지 않고 지켜낼 수 있을지 귀추가 주목됩니다.